Σκεφτείτε το ράλλυ του Trump τελειώνει; 3 στρατηγικές επένδυσης

Από τότε που εξελέγη πρόεδρος του Donald Trump, η χρηματιστηριακή αγορά, ιδίως οι μετοχές των τραπεζών, έπεσε υψηλότερα. Ο δείκτης S & P 500 έχει αυξηθεί κατά 10% από τις προσδοκίες ότι η διοίκηση Trump θα εφαρμόσει ένα φιλικό προς τις επιχειρήσεις πρόγραμμα δράσης, που θα στηρίξει τις επενδύσεις και την ανάπτυξη.

Ακόμα περισσότερο από δύο μήνες στη θητεία του Trump, μιλάμε για τιμολόγια και κινήσεις σε περιορισμούς μετανάστευσης έχουν κάνει τους αλλοδαπούς και τους πολίτες νευρικούς. Και η πρόσφατη αποτυχία να περάσει μια επισκευή της υγειονομικής περίθαλψης έχει κάποιους επενδυτές αμφιβολίες για την ικανότητα της διοίκησης να θέσει σε εφαρμογή την ατζέντα της. Ως αποτέλεσμα, πολλοί επενδυτές έχουν γίνει πιο προσεκτικοί.

Από πού πηγαίνει η χρηματιστηριακή αγορά από εδώ; Κανείς δεν γνωρίζει την απάντηση σε αυτό. Αν όμως νομίζετε ότι η οικονομία δεν πρόκειται να δικαιολογήσει την πορεία των αποθεμάτων, υπάρχουν τρεις στρατηγικές - από το συντηρητικό έως το επιθετικό - για να αντιμετωπίσετε ένα πιθανό τέλος του αγώνα Trump της αγοράς.

1. Μείνε η πορεία

Αυτή η συντηρητική στρατηγική είναι ίσως η πιο έξυπνη. Συνεχίστε να επενδύετε και μην ανησυχείτε υπερβολικά για το πώς οι σημερινές επικεφαλίδες θα επηρεάσουν το χαρτοφυλάκιό σας. Επικεντρωθείτε μακροπρόθεσμα και συνειδητοποιήστε ότι όπου η αγορά πηγαίνει φέτος έχει ελάχιστες επιπτώσεις σε αυτό που το χαρτοφυλάκιό σας θα μοιάζει σε 10, 15 ή 20 χρόνια. Στην πραγματικότητα, εάν η αγορά πέσει κάτω, το χαρτοφυλάκιό σας πιθανότατα θα φαίνεται καλύτερα τότε, αφού θα αγοράζετε όταν αποθέματα είναι κάτω, η οποία είναι η καλύτερη στιγμή για μακροπρόθεσμα κέρδη.

Αυτή είναι η πιο εύκολη στρατηγική για την υλοποίηση και η εστίασή σας μακροπρόθεσμα σημαίνει τακτικές επενδύσεις που θα σας επιτρέψουν να πετύχετε μια συμφωνία για τα αποθέματα αν πέσουν.

Ευκολία στρατηγικής: Πολύ εύκολο.

»Επένδυση για συνταξιοδότηση; Ελέγξτε πού στέκεστε με την αριθμομηχανή μας

2. Μειώστε τις αγορές μετοχών σας

Αυτή η στρατηγική μεσαίου εδάφους σάς επιτρέπει να συνεχίζετε να επενδύετε τακτικά αλλά να μειώσετε την κατανομή σας σε πιο ασταθή αποθέματα έως ότου η αγορά κινηθεί χαμηλότερα. Κόψτε τις αγορές μετοχών κατά 50%, ας πούμε, και κρατήστε το άλλο μισό ως μετρητά στο λογαριασμό σας.

Σε ατομικό λογαριασμό συνταξιοδότησης ή σε φορολογητέο λογαριασμό, αφήστε μέρος της μηνιαίας σας συνεισφοράς σε μετρητά. Σε ένα πρόγραμμα 401 (k), θα θελήσετε να συνεχίσετε να συσσωρεύετε οποιονδήποτε εργοδότη, επομένως κρατήστε τη συμβολή σας ίδια, αλλά μειώστε την κατανομή των μετοχών και μετακινήστε ένα μέρος σε ένα χρηματικό ταμείο, το οποίο είναι ασφαλές.

Όταν μειώνεται η αγορά, αυξήστε ξανά την κατανομή σας, μετακινώντας τους λογαριασμούς μετρητών και χρηματαγοράς πίσω στα αποθέματα.

Ο κίνδυνος αυτής της στρατηγικής είναι ότι εάν και πότε η αγορά πέφτει, ίσως να είστε πολύ φοβισμένος για να ξεκινήσετε εκ νέου τις αγορές μετοχών σας και να συνεχίσετε να περιμένετε τα αποθέματα να βυθιστούν, χάνοντας μακροπρόθεσμα κέρδη. Θα πρέπει επίσης να παρακολουθήσετε την αγορά πιο στενά για να καθορίσετε πότε θα αρχίσετε να αγοράζετε ή να αναπροσαρμόσετε την κατανομή σας 401 (k) για να αγοράσετε περισσότερα αποθέματα.

Ευκολία στρατηγικής: Μεσαίο.

3. Αγοράστε επιλογές πώλησης

Αυτή η στρατηγική είναι η πιο επιθετική και η πιο επικίνδυνη από τις τρεις και πρέπει πραγματικά να επενδύσετε κάποια χρήματα για να δημιουργήσετε μια θέση. Παρ 'όλα αυτά, η στρατηγική μπορεί να αποδώσει πολύ κέρδος - σκεφτείτε το 100% ή περισσότερο - αν έχετε δίκιο.

Περιλαμβάνει επιλογές διαπραγμάτευσης και αγορά ενός στοιχείου σε ένα απόθεμα ή δείκτη που αναμένετε να μειωθεί σύντομα. Η επιλογή πώλησης δίνει στον αγοραστή το δικαίωμα να πουλήσει ένα απόθεμα σε προκαθορισμένη, σταθερή τιμή - την τιμή προειδοποίησης - σε συγκεκριμένη ημερομηνία στο μέλλον. Εάν μέχρι αυτή τη μελλοντική ημερομηνία το απόθεμα τελειώσει κάτω από την τιμή προειδοποίησης, το στοίχημα είναι "στο χρηματικό έπαθλο" και συλλέγετε τη διαφορά μεταξύ της τιμής του μετοχικού κεφαλαίου και της τιμής απεργίας. Αν το απόθεμα τελειώσει πάνω από την τιμή προειδοποίησης, το τεστ λήγει χωρίς αξία. Έτσι, οι επιλογές αποτελούν συχνά μια στρατηγική υψηλού κινδύνου, με υψηλή ανταμοιβή.

Ευκολία στρατηγικής: Μεσαίο σκληρό έως σκληρό.

Ας δούμε ένα γρήγορο παράδειγμα για να δούμε πώς λειτουργεί. Φανταστείτε μια διαπραγμάτευση μετοχών στα 22 δολάρια ανά μετοχή. Είστε σε θέση να αγοράσετε ένα συμβόλαιο πώλησης σε μια τιμή άσκησης 20 δολαρίων που λήγει σε τρεις μήνες. Αυτό έβαλε κόστος $ 1 ανά μετοχή και κάθε συμβόλαιο αντιπροσωπεύει 100 μετοχές του υποκείμενου μετοχικού κεφαλαίου, οπότε το συμβόλαιο $ 1 για συνολικό κόστος $ 100.

Εδώ μπορείτε να παίξετε:

• Το απόθεμα πέφτει στα $ 18 στο τέλος των τριών μηνών και η επιλογή είναι $ 2 ανά μετοχή ή $ 200 συνολικά. Ως αποτέλεσμα, κάνετε $ 100.
• Το απόθεμα πέφτει στα $ 19 και η επιλογή αξίζει $ 1 ανά μετοχή, ή $ 100, ίδια με την τιμή αγοράς του. Θα σπάσει κανείς.
• Το απόθεμα παραμένει πάνω από 20 δολάρια ανά μετοχή και η θέση λήγει χωρίς αξία. Αλλά έχετε $ 100 για το κόστος της σύμβασης πώλησης.

Ναι, η πιθανή ανάκαμψη είναι μεγάλη, αλλά είναι και το μειονέκτημα. Όχι μόνο πρέπει να είστε σωστοί ότι το απόθεμα πρόκειται να πέσει, αλλά το χρονικό πλαίσιο πρέπει να είναι σωστό, πάρα πολύ. Αυτή είναι μια τεράστια πρόκληση ακόμη και για τους μεγάλους επενδυτές. Τα καλά νέα είναι ότι οι επιλογές έρχονται σε πολλές διαφορετικές μορφές, συμπεριλαμβανομένων των ποικιλιών με χαμηλότερο κίνδυνο.

Εάν τελειώσετε ή όχι το ράμφος Trump, είναι σημαντικό να εξετάσετε όλες τις επενδυτικές επιλογές σας. Για όσους έχουν μεγάλο χρονικό ορίζοντα και σταθερά νεύρα, να μην κάνουν τίποτα μπορεί να αποδειχθεί η καλύτερη επιλογή. Πάνω απ 'όλα, επενδύστε με βάση τα γεγονότα και όχι την πολιτική σας.

Ο Jim Royal είναι συγγραφέας του προσωπικού στο Investmentmatome, ένας προσωπικός δικτυακός τόπος χρηματοδότησης. Ηλεκτρονικό ταχυδρομείο: [email protected].