Η φορολογική ανταλλαγή

είναι μια στρατηγική που περιλαμβάνει την πώληση μιας επένδυσης με απώλειες κεφαλαίου και

( )> Ας υποθέσουμε ότι η John κατέχει 1.000 μετοχές του Αμοιβαίου Κεφαλαίου XYZ. Αγόρασε τις μετοχές για $ 25 ανά μετοχή, αλλά τώρα αξίζει μόνο 15 δολάρια. Σε χαρτί, έχει χάσει 10.000 δολάρια. Ο John θέλει να αφαιρέσει αυτή την απώλεια από τη φορολογική του δήλωση, αλλά μπορεί να το κάνει μόνο αν πουλάει πραγματικά τις μετοχές. Ο John πιστεύει ότι ο τομέας στον οποίο επενδύει το Αμοιβαίο Κεφάλαιο XYZ είναι μια καλή μακροπρόθεσμη επένδυση και κάνει

φορολογική ανταλλαγή

: Πωλεί τις 1.000 μετοχές του Αμοιβαίου Κεφαλαίου XYZ και χρησιμοποιεί τα χρήματα για να αγοράσει μετοχές της Mutual Fund ABC, η οποία επενδύει στον ίδιο τομέα και χρησιμοποιεί πολλές από τις ίδιες μεθόδους διαπραγμάτευσης. Αυτό επιτρέπει στον John να αφαιρέσει την απώλεια κεφαλαίου από τη φορολογική του δήλωση ενώ διαμένει να επενδύσει ουσιαστικά (αλλά όχι ακριβώς) στην ίδια επένδυση.

Γιατί αυτό έχει σημασία: Αν και οι επενδυτικές απώλειες είναι γενικά φορολογητέες, προκειμένου να πάρει ένα φορολογικό όφελος και στη συνέχεια να αγοράσει το απόθεμα πίσω αμέσως απαγορεύεται από το IRS. Το IRS απαγορεύει στους φορολογούμενους να αφαιρούν τις ζημίες από την πώληση μιας επένδυσης εάν ο φορολογούμενος αγοράσει την ίδια ασφάλεια 30 ημέρες πριν ή μετά την πώληση (αποκαλούμενη "πώληση πλύσης"). Οι πωλήσεις πλυσίματος απαγορεύονται, οι φορολογικές ανταλλαγές δεν είναι