5 πράγματα που περιμένουν από τους Robo-Advisors το 2016

Μόνο το ένα τρίτο των Αμερικανών διατηρεί έναν προϋπολογισμό ή έχει μακροπρόθεσμο οικονομικό σχέδιο και λιγότερο από το 20% των επενδυτών επανεξισορροπήσουν τα χαρτοφυλάκιά τους το 2014. Εάν δοθεί η δυνατότητα να παραιτηθούν από τις γενικές λεπτομέρειες της διαχείρισης χρημάτων, είναι δίκαιο να πούμε τα περισσότερα οι άνθρωποι δεν θα σκέφτονται δύο φορές.

Οι σύμβουλοι Robo, οι οποίοι διαχειρίζονται επενδύσεις πελατών με τη χρήση αλγορίθμων υπολογιστών για χαμηλό τέλος, καθιστούν αυτό όχι μόνο εφικτό, αλλά σε ορισμένες περιπτώσεις οικονομικά συνετό.

Έχετε ακούσει πιθανώς τα μεγάλα ονόματα αυτής της ομάδας - όπως τα Betterment και Wealthfront - αλλά με κάποιες εκτιμήσεις, είναι ένα κίνημα 200 μεγάλων επιχειρήσεων. Παρόλο που πολλά από αυτά έχουν λίγα έως κανένα υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία, ο κλάδος στο σύνολό του έχει αυξηθεί σημαντικά κατά το περασμένο έτος περίπου, χτυπώντας 21 δισεκατομμύρια δολάρια σε στοιχεία ενεργητικού τον Ιούλιο του 2015, σύμφωνα με την ερευνητική εταιρεία Corporate Insight.

Περίπου το 15% αυτών των δολαρίων στεγάζονται με τη Betterment, η οποία έχει αναδειχθεί ως ο σημερινός ηγέτης των ανεξάρτητων robos. Η εταιρεία διέθετε υπό διαχείριση 1 δισ. Δολάρια τον Ιανουάριο του 2015. διαχειρίζεται σήμερα 3.2 δισεκατομμύρια δολάρια, περνώντας από την πρώτη φορά τον Wealthfront. Αυτή η ανάπτυξη δεν αφήνει να φύγει.

«Θέλουμε να βοηθήσουμε δεκάδες εκατομμύρια ανθρώπους», λέει ο Jon Stein, Διευθύνων Σύμβουλος της Betterment. "Αυτό που θέλετε να διαχειρίζεται τα χρήματά σας με έξυπνο τρόπο για εσάς; Αυτός είναι ο σύμβουλος που χτίζουμε, γιατί θέλουμε το ίδιο πράγμα."

Εδώ μπορείτε να περιμένετε από τη βιομηχανία το 2016:

1. Τα ελάχιστα θα συνεχίσουν να κινούνται χαμηλότερα

Εκτός από τα περιουσιακά στοιχεία, η Betterment προσελκύει ανθρώπους, με βάση πελατείας που είναι διπλάσιο από το μέγεθος του συνόλου του ανταγωνισμού, σύμφωνα με τον Stein. Είναι εύκολο να το κιμωλίες μέχρι το ελάχιστο ποσό του λογαριασμού του σε $ 0 και ο Stein αναγνωρίζει ότι ορισμένοι λογαριασμοί της Betterment είναι μικροί. Αλλά λέει ότι όλοι οι πελάτες που υπολογίζονται σε αυτό το ποσό εξοικονομούν χρήματα σε λογαριασμούς που χρηματοδοτούνται, με το μεγαλύτερο μέρος να απομακρύνει ένα "σημαντικό ποσό".

Αυτό το ελάχιστο - ή μάλλον, η απουσία ενός - έχει ασκήσει πιέσεις σε άλλους συμβούλους, πολλοί από τους οποίους έχουν χάσει τα δικά τους ελάχιστα κατά το τελευταίο έτος. Το Personal Capital, το οποίο έχει 1,8 δισεκατομμύρια δολάρια υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία, μείωσε πρόσφατα το ελάχιστο του λογαριασμού του με ένα φιλόδοξο 75%, μειώνοντας από $ 100,000 σε $ 25,000. Η εταιρεία μπορεί να είναι σε θέση να ξεφύγει με ένα ελάχιστο ακόμα σε πέντε ψηφία, επειδή οι πελάτες της παίρνουν επίσης έναν ειδικό οικονομικό σύμβουλο.

Η TradeKing Advisors έχει μειώσει το κατώτατο όριό της δύο φορές. Ξεκίνησε τα δύο επίπεδα εξυπηρέτησης με αρχικές απαιτήσεις κατάθεσης $ 10.000 και $ 25.000. αυτά τα ελάχιστα κάθονται τώρα στα $ 500 και $ 5.000. Ο διευθύνων σύμβουλος της εταιρείας, Rich Hagen, δήλωσε στο Investmentmatome ότι τα ελάχιστα μειώθηκαν εν μέρει για να παραμείνουν ανταγωνιστικά.

Και τον Ιούλιο του 2015, η Wealthfront μείωσε την απαίτηση λογαριασμού της από $ 5.000 σε $ 500, σημειώνοντας σε μια θέση στο blog ότι ανταποκρινόταν σε μια "αύξηση της ζήτησης" από νέους πελάτες. Αυτοί οι πελάτες, χωρίς αμφιβολία, ήθελαν να επωφεληθούν από τη γενναιόδωρη δομή τιμολόγησης της Wealthfront, η οποία διαχειρίζεται τα πρώτα $ 10.000 εντελώς δωρεάν. (Η Betterment χρεώνει 0,35% σε λογαριασμούς κάτω των $ 10,000 που συμφωνούν σε μηνιαία μηνιαία αυτόματη κατάθεση αξίας $ 100, ενώ τα άτομα χωρίς αυτόματη κατάθεση επιβαρύνονται με μηνιαία αμοιβή $ 3. Τα 3 δολάρια το μήνα - τα οποία ανέρχονται πάνω από 7% - υπήρξε ένα σημείο αμφισβήτησης μεταξύ των δύο συμβούλων, συμπεριλαμβανομένου δημόσιου πολέμου λέξεων στο Medium.)

"Θα υπάρξει αγώνας στο μηδέν; Πιστεύουμε ότι ορισμένες εταιρείες θα συνεχίσουν να μειώνουν τα ελάχιστα προκειμένου να προσπαθήσουν να αποκτήσουν πελάτες, αλλά θα εξαρτηθεί από το μέγεθος του ιδρύματος και του πελάτη-στόχου ", προβλέπει ο Sean McDermott, αναλυτής της Corporate Insight.

Το Investmentmatome είναι ένα δωρεάν εργαλείο για να βρείτε τις καλύτερες πιστωτικές κάρτες, τις τιμές cd, τις αποταμιεύσεις, τους λογαριασμούς ελέγχου, τις υποτροφίες, την υγειονομική περίθαλψη και τις αεροπορικές εταιρείες. Ξεκινήστε εδώ για να μεγιστοποιήσετε τις ανταμοιβές σας ή να ελαχιστοποιήσετε τα επιτόκιά σας. Arielle O'Shea

Βρείτε τους καλύτερους ρομπορικούς συμβούλους

• Μάθετε περισσότερα σχετικά με τους σε απευθείας σύνδεση συμβούλους
• Συγκρίνετε τα έξοδα διαχείρισης και τις υπηρεσίες
• Άνοιγμα και χρηματοδότηση του λογαριασμού σας

Συγκρίνετε τη Robo-Advisors

2. Περισσότερες χρηματιστηριακές εταιρείες θα ξεκινήσουν προσφορές robo

Το ποσό των 21 δισ. Δολαρίων από την εταιρία Corporate Insight δεν περιλαμβάνει ήδη υπάρχουσες εταιρείες διαμεσολάβησης που έχουν προσθέσει ένα robo βραχίονα, όπως οι υπηρεσίες προσωπικών συμβούλων του Vanguard και τα ευφυή χαρτοφυλάκια του Charles Schwab. Και οι δύο υπηρεσίες συνδυάζουν τους αλγόριθμους robo με τους ανθρώπινους συμβούλους.

Η υπηρεσία Vanguard είχε μόνο 26 δισεκατομμύρια δολάρια υπό διαχείριση περιουσιακά στοιχεία στα τέλη Σεπτεμβρίου 2015. 10 δισεκατομμύρια δολάρια από αυτά μεταφέρονται περιουσιακά στοιχεία από την προσφορά παροχής συμβουλών παλαιού τύπου της εταιρείας, αλλά τα άλλα 16 δισεκατομμύρια δολάρια είναι καινούργια.

Αυτό το είδος επιτυχίας έχει και άλλες χρηματιστηριακές εταιρίες να μπουν στο παιχνίδι, λέει ο McDermott. "Το σημείο ανατροπής ήταν πραγματικά Schwab και Vanguard. ήταν το καναρίνι στο ανθρακωρυχείο. Η ανάπτυξη του ενεργητικού ήταν αρκετά εντυπωσιακή και αυτό έφερε την προσοχή των ανταγωνιστών », λέει.

Η Fidelity δοκιμάζει εσωτερικά μια υπηρεσία που ονομάζεται Fidelity Go. Η εταιρεία δεν έχει ακόμη δημοσιεύσει λεπτομέρειες σχετικά με τις αμοιβές ή την επίσημη εκτόξευση, αν και έχει αναφερθεί ότι οι επιλεγμένοι πελάτες θα κληθούν να δοκιμάσουν την υπηρεσία στις αρχές του 2016. Οι Morgan Stanley και Wells Fargo Advisors έχουν υπαινίξει πιθανές προσφορές robo.

Η McDermott λέει ότι όσο περισσότεροι από αυτούς τους μεσίτες εισέρχονται στο πεδίο, θα υπάρξει μεγαλύτερη αίσθηση επείγουσας ανάγκης για τους ανταγωνιστές τους να παραμείνουν σε ρυθμό και να τους ταιριάζουν.

3. Το 401 (k) σας θα μπορούσε να βελτιωθεί

Τον Σεπτέμβριο, η Betterment ανήγγειλε μια προσφορά 401 (k) για τους εργοδότες που ονομάζεται Betterment for Business, η οποία προβλέπεται να ξεκινήσει τον Ιανουάριο.

Η εταιρεία ήταν ο πρώτος σημαντικός ρομπορικός σύμβουλος στην αγορά. Ο Stein λέει ότι περιμένει άλλους να ακολουθήσουν και οι σημερινοί προμηθευτές να βελτιώσουν τις προσφορές τους ανταποκρινόμενοι στην ανταγωνιστική πίεση.

"Θα μπορούσατε να το σκεφτείτε ως ένα δίλημμα κλασικού καινοτόμου", λέει ο Stein. «Έρχομε στην αγορά με μια διαφορετική πρόταση, επικεντρωμένη γύρω από τις συμβουλές, που είναι χαμηλότερο κόστος και κάνει τα πράγματα με διαφορετικό τρόπο από ένα τυπικό 401 (k)."

Αυτό σημαίνει ότι οι συμμετέχοντες θα επενδυθούν σε ένα παγκοσμίως διαφοροποιημένο χαρτοφυλάκιο χρηματιστηριακών συναλλαγών (ETFs), τις επενδύσεις που χρησιμοποιεί η προσφορά καταναλωτών της Betterment και οι περισσότεροι ρομπορικοί σύμβουλοι. (K) οι επενδυτές δεν έχουν πρόσβαση σε άλλες επιλογές που είναι κοινές στα 401 (k) s, όπως τα αμοιβαία κεφάλαια που διαχειρίζονται ενεργά -συμπεριλαμβανομένων των κεφαλαίων που προορίζονται για ημερομηνία-στόχου- ή τα εταιρικά αποθέματα.

"Αυτά γενικά δεν είναι μεγάλα πράγματα που πρέπει να έχουν σε ένα 401 (k)," λέει ο Stein. "Αλλά αυτό δεν σημαίνει ότι θα είναι εύκολο για τους [κατεστημένους] παρόχους να απαλλαγούν από αυτά τα χαρακτηριστικά. Θα επαναλάβουν τις πλατφόρμες που έχουν ήδη, παρέχοντας συμβουλές. Θα είναι δύσκολο να διαταραχθούν ουσιαστικά οι ίδιοι."

Ένας σύμβουλος, η Blooom, έχει φροντίσει από καιρό ως 401 (k) s - όχι ως πάροχος, αλλά με τη διαχείριση των λογαριασμών μεμονωμένων υπαλλήλων μέσω των υφιστάμενων σχεδίων 401 (k). Η υπηρεσία χρεώνει $ 1 το μήνα για λογαριασμούς μικρότερους από $ 20.000 και $ 15 για υπόλοιπα λογαριασμού $ 20.000 ή περισσότερα.

4. Το Robos δεν θα χρεώσει λιγότερα, αλλά θα προσφέρει περισσότερα

Robo-σύμβουλοι ήρθε στην αγορά με την προϋπόθεση των χαμηλών αμοιβών, και δεν υπάρχει πολύ περιθώριο για κίνηση εκεί, λέει ο McDermott. Οι περισσότεροι χρεώνουν ένα κλάσμα του τι θα έφερνε ένας ανθρώπινος σύμβουλος. Αντίθετα, οι εταιρείες αυτές θα προωθήσουν τα πλεονεκτήματα για να παραμείνουν ανταγωνιστικά, κάτι που έχουμε δει ήδη τον περασμένο χρόνο.

Τον Ιανουάριο, η Wealthfront ξεκίνησε μεταφορές λογαριασμών με ελαχιστοποίηση φόρων, ένα προϊόν που κάνει ακριβώς αυτό που το όνομά της υπονοεί. Η WiseBanyan, ένας μικρότερος σύμβουλος που διαχειρίζεται τους λογαριασμούς δωρεάν, εισήγαγε πρόσφατα τη συγκομιδή των φορολογικών ζημιών ως πρόσθετη υπηρεσία επί πληρωμή (η υπηρεσία είναι ήδη πρότυπο σε πολλούς robo-advisors). Το Personal Capital προσφέρει μια σειρά από εργαλεία παρακολούθησης λογαριασμού και οικονομικού σχεδιασμού στον ιστότοπό του, διαθέσιμα δωρεάν ακόμα και σε όσους δεν επενδύουν στην εταιρεία (και χρησιμοποιούνται για να εντοπίσουν λογαριασμούς ύψους 187 δισ. Δολαρίων).

Για την Betterment, μέρος της επιτυχίας της ήταν η έναρξη της θεσμικής της προσφοράς, που απευθύνεται σε οικονομικούς συμβούλους, λέει ο McDermott. "Πιστεύουμε σίγουρα ότι δεν είναι σύμπτωση ότι λιγότερο από 10 μήνες μετά την έναρξη της θεσμικής της προσφοράς, η Betterment κατάφερε να ξεπεράσει το Wealthfront. Αυτό συνέβαλε σημαντικά στην ανάπτυξη του, "λέει. Η εταιρεία έχει επίσης ξεκινήσει τα χαρακτηριστικά των καταναλωτών όπως το RetireGuide, το οποίο ενσωματώνει τους λογαριασμούς μη Betterment για να παρέχει καλύτερες συμβουλές αποταμίευσης συνταξιοδότησης.

Αυτό που θα δούμε στη συνέχεια, McDermott προβλέπει, είναι robo-σύμβουλοι που προσφέρουν ένα one-stop shop για τις οικονομικές ανάγκες του πελάτη, πλήρες με τα τραπεζικά και δανειακά προϊόντα.

5. Η αγορά μπορεί να ρίξει μια καμπύλη

Τέλος, υπάρχει το άγνωστο: η ίδια η αγορά. Αν το 2016 είναι ένα έτος κάτω για τα αποθέματα όπως προβλέπεται, θα είναι ένα μεγάλο τεστ για αυτούς τους συμβούλους. Εκτός αυτού, οι αναταραχές στην αγορά θα μπορούσαν να διαταράξουν την ικανότητα της βιομηχανίας να καινοτομεί.

"Θα επηρεάσει αρνητικά ορισμένες από αυτές τις κατεστημένες επιχειρήσεις στην εκτόξευση των δικών τους υπηρεσιών robo. Μπορεί να επηρεάσει αρνητικά την ικανότητα των υπαρχόντων σταθμών να αποτελέσουν κινητήρια δύναμη της καινοτομίας ", λέει ο McDermott. "Αλλά τότε υπάρχει το νεφελώδες άγνωστο του ποιος δεν έχει ξεκινήσει κάτι, ένα καινοτόμο πρόσωπο που βλέπει μια ευκαιρία."

Εξάλλου, οι ρομπορικοί σύμβουλοι γεννήθηκαν από την τελευταία ύφεση.

Μπορεί επίσης να σας αρέσει:

Οι καλύτεροι Robo-Advisors της Investmentmatome

Wealthfront: Σύμβουλος Διαδικτύου 5 αστέρων

Betterment: Ένας από τους καλύτερους σε απευθείας σύνδεση συμβούλους

Πώς να επιλέξετε έναν Robo-Σύμβουλο

Η Arielle O'Shea είναι συγγραφέας του προσωπικού στο Investmentmatome, ένας προσωπικός δικτυακός τόπος χρηματοδότησης. Email: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Εικόνα μέσω iStock.