Προστατέψτε το 401 (k) σας από την άνοδο των επιτοκίων με αυτό το σχέδιο

Τώρα που η Ομοσπονδιακή Τράπεζα των ΗΠΑ, η κεντρική τράπεζα των Η.Π.Α., έχει αυξήσει τα επιτόκια κατά ένα τέταρτο της εκατοστιαίας μονάδας, μπορεί να αναρωτιέστε: Τι σημαίνει αυτό για τον λογαριασμό μου συνταξιοδότησης;

Βραχυπρόθεσμα, καθώς οι αγορές μετοχών και ομολόγων αντιδρούν στην αύξηση, ακόμη και ένας διαφοροποιημένος λογαριασμός αποχώρησης μπορεί να χάσει αξία, αλλά δεν υπάρχει λόγος να πωλήσετε τις επενδύσεις σας σε πανικό.

Ενώ μια αύξηση του επιτοκίου της Fed μπορεί μερικές φορές να οδηγήσει σε μείωση των τιμών των μετοχών και σχεδόν αναπόφευκτα ωθεί τις τιμές των ομολόγων, οι επενδυτές που διατηρούν την εστίαση στους μακροπρόθεσμους στόχους τους, μπορούν να βγάλουν πέρα ​​από αυτές τις επιπτώσεις.

Ακόμα, τώρα είναι μια καλή στιγμή για να βεβαιωθείτε ότι το σχέδιο αποταμίευσης συνταξιοδότησης σας είναι σε καλό δρόμο. Στο πλαίσιο των αυξανόμενων επιτοκίων, αυτό σημαίνει τον έλεγχο του τμήματος των ομολόγων του χαρτοφυλακίου σας.

«Με τις μετοχές, είναι δύσκολο να γνωρίζουμε ποια επίδραση θα έχουν τα αυξανόμενα επιτόκια», λέει ο David Blanchett, επικεφαλής της έρευνας για τη συνταξιοδότηση για την Morningstar Investment Management. «Όταν σκεφτόμαστε την αύξηση των επιτοκίων, η πλέον προφανής και άμεση εστίαση θα πρέπει να είναι … στο χαρτοφυλάκιο σταθερού εισοδήματός σας».

Εδώ είναι ένα σχέδιο πέντε βημάτων για να εξασφαλίσετε ότι ο λογαριασμός σας συνταξιοδότησης μπορεί να χειριστεί τα αυξανόμενα επιτόκια.

1. Θυμηθείτε γιατί έχετε δεσμούς

Ακόμη και αν οι επενδύσεις σας έχουν χάσει κάποια αξία, να θυμάστε ότι έχετε ομόλογα στο χαρτοφυλάκιό σας για να παρέχετε αποδόσεις και να ενεργείτε ως ισορροπία σε σχέση με τη μεταβλητότητα της χρηματιστηριακής αγοράς. Τα ομόλογα μπορεί να πέσουν, αλλά γενικά δεν πέφτουν τόσο μακριά όσο και συχνά όπως τα αποθέματα. Και συνήθως, αν και όχι πάντα, κινούνται προς αντίθετες κατευθύνσεις: Όταν οι τιμές των μετοχών αυξάνονται, οι τιμές των ομολόγων τείνουν να μειώνονται και το αντίστροφο.

"Τα ομόλογα είναι αντιστάθμιση ασφαλείας. Εάν παρατηρήσουμε διόρθωση στη χρηματιστηριακή αγορά, τα κρατικά ομόλογα υψηλής ποιότητας θα πρέπει να είναι αρκετά καλά, "λέει ο Blanchett. "Θέλετε να έχετε σταθερό εισόδημα όχι μόνο για σκοπούς επιστροφής, αλλά και ως αυτό το ασφαλές μέρος του χαρτοφυλακίου σας."

Και προτού σκεφτείτε να βγείτε από τα ομόλογα επειδή αναμένετε ότι τα επιτόκια θα συνεχίσουν να αυξάνονται, σημειώστε ότι είναι τόσο δύσκολο να προβλέψετε πόσο γρήγορα θα αυξηθούν τα ποσοστά, όπως είναι η πρόβλεψη της επόμενης συντριβής της αγοράς. (Αναρωτιέστε αν η χρηματιστηριακή αγορά θα καταρρεύσει; Η απάντηση είναι ναι.)

"Το μόνο που χρειάζεται είναι λίγο hiccup στην οικονομία φέτος για να πει η Fed," Δεν πρόκειται να αυξήσουμε τα επιτόκια ", λέει ο Brett Horowitz, διευθυντής πλούτου στο Evensky & Katz / Foldes Financial Wealth Management στο Coral Gables, Φλόριντα.

Αντί να προσπαθείτε να χρονομετρήσετε την αγορά ομολόγων, επικεντρωθείτε σε αυτό που μπορείτε να ελέγξετε. Ένα βήμα είναι να βεβαιωθείτε ότι οι επενδύσεις σας είναι διαφοροποιημένες. Μπορεί να χρειαστούν τρία έως πέντε αμοιβαία κεφάλαια για να γίνει ένας πολύ καλά διαφοροποιημένος λογαριασμός συνταξιοδότησης.

2. Συνειδητοποιήστε ότι τα υψηλότερα ποσοστά δεν είναι όλα κακά νέα

Γενικά, οι τιμές των ομολόγων μειώνονται όταν τα επιτόκια αυξάνονται επειδή το κουπόνι των υφιστάμενων ομολόγων - το ενδιαφέρον που υπόσχονται να πληρώσουν ενώ κρατάτε το ομολογιακό - είναι χαμηλότερο από τα κουπόνια που προσφέρονται από ομόλογα που εκδίδονται βάσει των νέων, υψηλότερων επιτοκίων.

Πείτε ότι αγοράζετε ένα ομόλογο 1.000 δολαρίων που υπόσχεται να πληρώσει 1% ετησίως. Στη συνέχεια, τα επιτόκια αυξάνονται. Ως αποτέλεσμα, νέα ομόλογα ύψους 1.000 $ υπόσχονται πληρωμή 2%. Εάν θέλετε να πουλήσετε το ομόλογό σας, θα πρέπει να το πωλήσετε για λιγότερο από την ονομαστική του αξία για να μπορέσετε να ανταγωνιστείτε τα νέα ομόλογα υψηλότερης πληρωμής.

Εάν κρατάτε το ομολογιακό δάνειο μέχρι τη λήξη του, θα εξοφλήσετε το επιτόκιο του κουπονιού και θα ανακτήσετε τον κύριό σας όταν λήξει το ομολογιακό δάνειο, υποθέτοντας ότι ο εκδότης δεν έχει προεπιλογή. Αλλά στους λογαριασμούς συνταξιοδότησης, οι περισσότεροι από εμάς επενδύουν σε αμοιβαία κεφάλαια ομολόγων, και όχι μεμονωμένα ομόλογα. Στα ομόλογα, ο διαχειριστής είναι πιθανό να αγοράζει και να πωλεί ομόλογα στη δευτερογενή αγορά. Αυτό είναι όπου οι διακυμάνσεις των τιμών έχουν σημασία - και πώς οι δεσμοί σας μπορεί να χάσουν αξία.

Παρόλο που ίσως ακούσετε τους προγνωστικούς της αγοράς να μιλάνε για τον κίνδυνο κατοχής ομολόγων όταν οι τιμές είναι υψηλότερες, είναι γενικά το πρόβλημα που αντιμετωπίζουν οι επενδυτές που θέλουν μόνο να πουλήσουν τα ομόλογα τους. Μπορούν πράγματι να χάσουν χρήματα.

Αλλά οι μακροπρόθεσμοι επενδυτές έχουν λιγότερες ανησυχίες. Ενώ τα υψηλότερα επιτόκια σημαίνουν βραχυπρόθεσμες μειώσεις τιμών, σημαίνει επίσης ότι το ομολογιακό ταμείο των ομολόγων σας με την πάροδο του χρόνου θα αγοράσει ομόλογα υψηλότερου επιτοκίου, φέρνοντας πίσω σας υψηλότερα επιτόκια.

3. Αναθεωρήστε τους κινδύνους των μετρητών

Καθώς αυξάνονται τα επιτόκια, οι αποταμιεύσεις και οι λογαριασμοί της αγοράς χρήματος αρχίζουν να φαίνονται πιο ελκυστικοί, επειδή θα σας πληρώσουν λίγο περισσότερο για να αποθηκεύσετε τα μετρητά σας από ό, τι παλιότερα. Και δεν φαίνεται να έχουν αυτό το ενοχλητικό πρόβλημα της απώλειας αξίας. Αυτό που δεν βλέπετε είναι το μεγάλο δάγκωμα του πληθωρισμού.

"Αρχικά παίρνετε μετρητά επειδή συμβαίνει κάτι τρομακτικό. Αισθάνεσαι υπέροχος για λίγο, αλλά έπειτα τρέχετε σε πληθωρισμό ", λέει ο Horowitz. Τα μετρητά είναι "μια φρικτή μακροπρόθεσμη επένδυση. Δεν πρόκειται να βοηθήσει κάποιον να επιτύχει τους στόχους του εάν πρέπει να κερδίσουν απόδοση των χρημάτων τους."

4. Ελέγξτε την κατοχή ομολόγων σας

Ορισμένα ομόλογα είναι πιο επικίνδυνα από άλλα. Σε ένα περιβάλλον αυξανόμενου επιτοκίου, τα ομόλογα με μακρές διάρκειες είναι πιθανό να μειωθούν περισσότερο στην τιμή. Αν έχετε ένα υψηλό ποσοστό μακροπρόθεσμων ομολόγων - ομολογίες με όρους 10 ετών ή περισσότερο - ίσως αξίζει να μεταφερθούν από αυτές, λέει ο Blanchett.

"Δεν νομίζω ότι έχει πολύ νόημα για τους επενδυτές να προσπαθήσουν να αρχίσουν να χρονολογούν την αγορά και να κινούνται σε διαφορετικές διάρκειες", λέει ο Blanchett. (Η διάρκεια είναι ένα σύνθετο μέτρο, αλλά, κατά προσέγγιση, είναι η μέση διάρκεια των συμμετοχών ενός ταμείου ομολόγων.)

"Τούτου λεχθέντος, νομίζω ότι έχει σήμερα νόημα να έχουμε μια μικρότερη διάρκεια από ό, τι ίσως κατά μέσο όρο, επειδή τα ποσοστά είναι πιθανό να αυξηθούν στο εγγύς μέλλον", λέει.

Το όνομα του αμοιβαίου κεφαλαίου σας θα πρέπει να υποδεικνύει μέση ληκτότητα, αλλά εάν δεν το κάνει, διαβάστε την περιγραφή του αμοιβαίου κεφαλαίου. Ο Χόροβιτς λέει ότι η εταιρεία του αποφεύγει ομολογίες με διάρκεια άνω των 10 ετών.

Τα καλά νέα? Ο Blanchett αναφέρει ότι τα περισσότερα προγράμματα συνταξιοδότησης στο χώρο εργασίας δεν χρησιμοποιούν χρήματα με διάρκεια άνω των επτά ετών.

5. Ελέγξτε τις αμοιβές σας

Τώρα που σκέφτεστε για το 401 (k) σας, είναι πολύ ωραίο να εξετάσετε τα τέλη που πληρώνετε - σε όλα τα αμοιβαία κεφάλαια. Το σχέδιο σας 401 (k) ενδέχεται να χρεώνει άλλα τέλη, αλλά βεβαιωθείτε ότι είστε σε αμοιβαία κεφάλαια χαμηλού κόστους είναι ένας πολύ καλός τρόπος για να οικοδομήσουμε επιτυχία συνταξιοδότησης.

Συνδεθείτε στον ιστότοπο του παρόχου λογαριασμού συνταξιοδότησης και κάντε κλικ σε κάθε επένδυση. Αναζητήστε το λόγο δαπανών - αυτό είναι ένα ετήσιο τέλος που εκφράζεται ως ποσοστό της επένδυσής σας - και βεβαιωθείτε ότι είναι μικρότερο από περίπου 0,50%.

Αν δεν μπορείτε να βρείτε κονδύλια χαμηλού κόστους στο 401 (k) σας, τότε επενδύστε αρκετά στο σχέδιο για να ταιριάξετε την επιχείρησή σας και εξετάστε το ενδεχόμενο να ανοίξετε ένα παραδοσιακό IRA ή Roth IRA, ώστε να μπορείτε να επενδύσετε σε όσα αμοιβαία κεφάλαια χαμηλού κόστους όπως θα μπορούσατε ενδεχομένως να θέλετε. Διαβάστε περισσότερα για τα 401 (k) s versus IRAs.

Τι έπεται?

• Θέλετε να αναλάβετε δράση;

  Βύσμα τρεις αριθμούς στην αριθμομηχανή συνταξιοδότησής μας για να δείτε αν εξοικονομείτε αρκετό

• Θέλετε να βουτήξετε βαθύτερα;

  Μαθαίνω περίπου τέσσερις εναλλακτικές λύσεις εάν το 401 (k) δεν το κόψει

• Θέλετε να εξερευνήσετε τα σχετικά;

  Βλέπω πώς να χτίσετε το χαρτοφυλάκιό σας