Ορισμός και Παράδειγμα Συνδυασμού Δανείων

Τι είναι:

Δανεισμός είναι μια διαδικασία δανεισμού στην οποία μια ομάδα δανειστών παρέχει κεφάλαια σε έναν μόνο δανειολήπτη

Πώς λειτουργεί (Παράδειγμα):

Όταν ένα έργο είναι ασυνήθιστα μεγάλο ή περίπλοκο, μπορεί να υπερβεί την ικανότητα ενός μόνο δανειστή. Για παράδειγμα, το ποσό του δανείου μπορεί να είναι υπερβολικά μεγάλο, οι κίνδυνοι είναι υπερβολικά υψηλοί, η ασφάλεια μπορεί να είναι σε διαφορετικές τοποθεσίες ή οι χρήσεις του κεφαλαίου μπορεί να απαιτούν ειδική εμπειρογνωμοσύνη για την κατανόησή του και τη διαχείριση του. Σε αυτές τις περιπτώσεις, ένα χρηματοπιστωτικό ίδρυμα μπορεί να φέρει άλλους δανειστές στη συμφωνία.

Συνήθως, η κοινοπραξία δανείων περιορίζει την ευθύνη κάθε δανειστή στο μερίδιο του δανείου. Με αυτόν τον τρόπο, κάθε δανειστής περιορίζει το ποσό του δανείου του σε ένα διαχειρίσιμο μέγεθος και περιορίζει την έκθεση σε κίνδυνο. Επιπλέον, κάθε δανειστής μπορεί να έχει ένα παράπλευρο συμφέρον σε ένα μοναδικό ή εξειδικευμένο περιουσιακό στοιχείο από τον δανειολήπτη, όπως ένα κομμάτι εξοπλισμού.

Οι κοινοπραξίες δανείων συνεπάγονται μεγάλο συντονισμό και διαπραγμάτευση. Συνήθως, οι κοινοπραξίες δανείων περιλαμβάνουν ένα κύριο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα ή syndicate agent, το οποίο οργανώνει και διαχειρίζεται τη συναλλαγή, συμπεριλαμβανομένων των αποπληρωμών, των τελών, της υποβολής εκθέσεων και της συμμόρφωσης και της παρακολούθησης των δανείων. Συχνά, τέτοιες συναλλαγές απαιτούν τις υπηρεσίες ενός ειδικού που συνενώνει το δάνειο για λογαριασμό του δανειολήπτη? εντοπίζοντας τους δανειστές κατά τη διαπραγμάτευση των όρων και των προϋποθέσεων, και μάλιστα εκπροσωπώντας τον οφειλέτη σε όλες τις εκταμιεύσεις. Τα τέλη κοινοπρακτικών δανείων μπορεί να είναι ακριβά, κυμαινόμενα από 5% έως 10% του αρχικού κεφαλαίου του δανείου.

Γιατί:

Οι συνενώσεις δανείων μπορούν να είναι ένα χρήσιμο εργαλείο για τις τράπεζες να διατηρούν ένα ισορροπημένο χαρτοφυλάκιο δανείων μια ποικιλία βιομηχανιών. Εάν ένα δάνειο είναι πολύ μεγάλο, μπορεί να υπερβάλει το χαρτοφυλάκιο της τράπεζας. Ως εκ τούτου, οι τράπεζες μπορούν να ακολουθήσουν μια κοινοπραξία για να δεχτούν ένα δάνειο και να διατηρήσουν το χαρτοφυλάκιό τους ισορροπημένο. Ταυτόχρονα, οι συνεταιρισμοί δανείων μπορεί να προκαλέσουν μεγάλο κόστος στον δανειολήπτη. Ενώ η συνδρομή συνδικάτο συνήθως χρηματοδοτείται, το βάρος της εξόφλησης του δανείου και της συνδρομής συνδρομής επιβαρύνονται τελικά από τον οφειλέτη.