Ορισμός και παράδειγμα καθορισμένου ετήσιου λογαριασμού

Τι είναι:

Προκαταρκτικές προσφορές

Η πρόσοδος είναι σύμβαση με την οποία ένας επενδυτής καταβάλλει κατ 'αποκοπήν πληρωμή σε ασφαλιστική εταιρεία, τράπεζα ή άλλο χρηματοπιστωτικό ίδρυμα που σε αντάλλαγμα συμφωνεί να δώσει στον επενδυτή είτε υψηλότερη εφάπαξ πληρωμή στο μέλλον είτε σειρά εγγυημένων πληρωμές.

Οι παροχές είναι είτε πιστοποιημένες είτε μη με βάση τα είδη κεφαλαίων που χρησιμοποιεί ο επενδυτής για να αγοράσει τη σύμβαση. Έτσι, η ίδια πρόσοδος μπορεί να θεωρηθεί κατάλληλη για έναν ιδιοκτήτη αλλά όχι για κάποιον άλλο ιδιοκτήτη - η διαφορά δεν είναι η φύση της ίδιας της προσόδου, αλλά η φύση των αμοιβαίων κεφαλαίων με τα οποία αγοράστηκε. Οι μη ειδικευμένες προσόδους αγοράζονται συνήθως από ένα άτομο ή μια οντότητα, ενώ τα προσόντα που προσφέρονται αγοράζονται είτε με προκαταβολικά δολάρια είτε με εκπτώσεις που φορολογούνται, συνήθως μέσω κάποιου είδους συνταξιοδοτικού προγράμματος εργοδότη.

Υποθέστε ότι θα θέλατε να αγοράσετε μια προσόδου θα παρέχει εγγυημένες μηνιαίες πληρωμές ύψους $ 1.000 για όσο διάστημα θα ζήσετε μετά τη συνταξιοδότησή σας. Η ασφαλιστική εταιρεία μπορεί να σας ζητήσει να καταθέσετε, για παράδειγμα, $ 175.000 τώρα για να αποκτήσετε αυτό το εγγυημένο μελλοντικό ρεύμα εισοδήματος. Εάν αγοράσετε αυτή την πρόσοδο με δάνεια μετά από φόρους, τότε η πρόσοδος θεωρείται μη εξειδικευμένη. Εάν, αντίθετα, ο εργοδότης σας προσέφερε αυτήν την πρόσοδο στο πλαίσιο του συνταξιοδοτικού του σχεδίου, ίσως μπορέσετε να αγοράσετε την προσόδου με προκαταβολικά δολάρια και, συνεπώς, να μειώσετε το ποσό του φορολογητέου εισοδήματός σας.

Τα κέρδη σε ειδική προσφορά φορολογούνται με τον κανονικό συντελεστή φόρου εισοδήματος του κατόχου (και όχι με το χαμηλότερο μακροπρόθεσμο επιτόκιο κεφαλαιουχικών κερδών) όταν αποσύρονται. Αυτό σημαίνει ότι οι κατάλληλες προσδοκίες όχι μόνο επιτρέπουν στον ιδιοκτήτη να αναβάλει τους φόρους επί της αρχικής εισφοράς, αλλά επιτρέπει στον ιδιοκτήτη να αναβάλει και τους φόρους επί των κερδών.

Ωστόσο, οι ιδιοκτήτες ειδικευμένων επιδομάτων θα πληρώνουν συνήθως περισσότερους φόρους όταν οι αποσύρσεις τους αρχίζουν από τους ιδιοκτήτες των μη ειδικευμένων προσόδων επειδή οι ιδιοκτήτες των μη ειδικευμένων προσόδων έχουν ήδη καταβάλει φόρους επί των χρημάτων που χρησιμοποιούσαν για να επενδύσουν στην πρόσοδο. Έτσι, μέρος των μηνιαίων πληρωμών πρόωρης αποζημίωσης από μη ειδικευμένο πρόσοδο θεωρείται επιστροφή κεφαλαίου και επομένως δεν υπόκειται σε φορολογία.

Παρόλο που δεν υπάρχει ανώτατο όριο για το πόσο ένα άτομο ή μια οντότητα μπορεί να επενδύσει σε μη ειδικευμένη πρόσοδο, είναι ένα ανώτατο όριο για τα προσόντα που εξαρτώνται από το εισόδημα του κατόχου και τη συμμετοχή σε άλλα ειδικά προγράμματα συνταξιοδότησης. Δεν απαιτούνται αναλήψεις με μη καταρτισμένες προσόδους, αν και ορισμένα κράτη ή συγκεκριμένες ασφαλιστικές εταιρείες ενδέχεται να το απαιτούν. Αυτό δεν συμβαίνει με τις κατάλληλες προσόδους, οι οποίες απαιτούν επίσης από τον ιδιοκτήτη να αρχίσει να λαμβάνει διανομές από την πρόσοδο κατά 70 1/2 ηλικίας.

Μετά το θάνατο του κατόχου, αν έχει ορίσει κάποιον άλλο εκτός του / της συζύγου ως δικαιούχο του επιτοκίου, το πρόσωπο αυτό φορολογείται επί των κερδών της πρόσοδος με τον κανονικό φορολογικό συντελεστή αντί να επιταχύνει τη βάση, όπως θα συνέβαινε αν είχε κληρονομήσει μετοχές αμοιβαίων κεφαλαίων.

Γιατί αυτό έχει σημασία:

Οι αναγνωρισμένες προσόδους έχουν ελκυστικά φορολογικά πλεονεκτήματα επειδή συμβάλλουν στη μείωση του φορολογητέου εισοδήματος και στη συσσώρευση των κερδών που έχουν αναβληθεί από το φόρο. Για τους λόγους αυτούς, είναι συχνά μια καλύτερη επιλογή από τις μη ειδικευμένες προσόδους και συνήθως δεν υπάρχει κανένα πρόσθετο όφελος από την κατοχή ειδικευμένων προσόδων σε IRAs ή άλλους φοροαπαροποιημένους λογαριασμούς.

Τα τέλη αποτελούν σημαντική πηγή διαμάχης για τις προσόδους. Υπάρχουν συχνά εμπράγματα βάρη, κρατικοί φόροι, ετήσια τέλη βάσει ποσοστού της αξίας του λογαριασμού, κυρώσεις πρόωρης απόσυρσης κ.λπ. και μπορούν να αντισταθμίσουν τα περισσότερα ή όλα τα φορολογικά πλεονεκτήματα μιας προσόδου. Η πίεση των τακτικών πωλήσεων και η λιγότερο διαφανής αποκάλυψη έχουν επίσης καταστρέψει την εικόνα των προσόδων, οπότε οι σοφοί επενδυτές θα πρέπει να διαβάσουν αυτά τα υλικά γνωστοποίησης και να θέσουν πολλές ερωτήσεις στον οικονομικό σύμβουλο.

Αν και οι προσόδους είναι αμφιλεγόμενες, μπορεί να είναι καλά στοιχήματα για ορισμένους επενδυτές εισοδήματος. Τελικά, η καταλληλότητα μιας προσόδου εξαρτάται από τους οικονομικούς στόχους του επενδυτή, τη φορολογική κατάσταση και τους τύπους προσόδων που προσφέρονται. Οι προσδοκίες για τον πληθωρισμό και το επιτόκιο μπορεί να επηρεάσουν τον τύπο επιδόματος που επιλέγει ένας επενδυτής, όπως και οι επιθυμίες του επενδυτή για τα εξαρτώμενα από αυτόν πρόσωπα και τους κληρονόμους του.