Επένδυση σε λογιστικούς, αφορολόγητους ή φορολογικούς λογαριασμούς

Για παράδειγμα, ας πούμε ότι έχουμε έναν επενδυτή με έναν από κάθε τύπο λογαριασμού, έναν αφορολόγητο Roth IRA, έναν φορολογητέο λογαριασμό μεσιτείας και έναν παραδοσιακό IRA που έχει αναβληθεί από τον φόρο. Τώρα, ας υποθέσουμε ότι για αυτόν τον επενδυτή η σωστή κατανομή του χαρτοφυλακίου ολόκληρου του χαρτοφυλακίου (και για τους τρεις λογαριασμούς) είναι 50% μετοχές και 50% σταθερό εισόδημα και το χαρτοφυλάκιο έχει σχεδιαστεί για συνταξιοδότηση μακροπρόθεσμοι στόχοι πρέπει να χρηματοδοτηθούν από αυτό το χαρτοφυλάκιο).

Μερικοί επενδυτές θα υποθέσουν ότι χρειάζονται το ίδιο μερίδιο 50% και το 50% του μείγματος σταθερού εισοδήματος σε καθέναν από τους τρεις τύπους λογαριασμών. Αλλά πολλοί σύμβουλοι θα συμφωνούσαν ότι ορισμένοι τύποι περιουσιακών στοιχείων είναι πιο κατάλληλοι σε ορισμένους λογαριασμούς.

Φορολογική απόδοση

Ποια περιουσιακά στοιχεία ταιριάζουν καλύτερα σε κάθε τύπο λογαριασμού;

Σε γενικές γραμμές, θέλετε οι κλάσεις των περιουσιακών στοιχείων με την μεγαλύτερη δυνατή αύξηση να είναι στους λογαριασμούς Roth χωρίς φόρους, επειδή δεν θα φορολογηθούν στις αποσύρσεις.

>> ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΑ: Πώς να ανοίξετε ένα Roth IRA

Η κατοχή μετοχών με ελαφρώς μικρότερη αύξηση στους φορολογητέους λογαριασμούς είναι σοφής διότι τα κεφαλαιουχικά κέρδη και τα ειδικά μερίσματα θα φορολογούνται με χαμηλότερο φορολογικό συντελεστή από το κανονικό σας εισόδημα. Έχετε επίσης την ευκαιρία για τη συγκομιδή φορολογικών ζημιών για να αντισταθμίσετε τα κέρδη από άλλες επενδύσεις. Ένα άλλο θετικό χαρακτηριστικό της κατοχής των μετοχών σε έναν φορολογητέο λογαριασμό είναι ότι ο τρόπος με τον οποίο αποτιμώνται κατά τη στιγμή του θανάτου του κατόχου μπορεί να οδηγήσει σε τεράστια φορολογική εξοικονόμηση για τον σύζυγο ή τους κληρονόμους της.

Η κατοχή επενδύσεων σταθερού εισοδήματος σε λογαριασμούς που έχουν αναβληθεί από το φόρο έχει νόημα, επειδή δεν επιθυμείτε επιπλέον έσοδα ενώ εργάζεστε, "ο συντελεστής φόρου εισοδήματός σας είναι προφανώς υψηλότερος από ότι θα είναι αργότερα. Γενικά, ο συντελεστής φόρου εισοδήματός σας είναι χαμηλότερος κατά τη συνταξιοδότηση, όταν θα αποσύρετε τα χρήματα από έναν λογαριασμό που έχει αναβληθεί από τον φόρο.

>> ΠΕΡΙΣΣΟΤΕΡΑ: Συνταξιοδότηση 101: Τα βασικά ενός ΙΡΑ

Τοποθεσία τοποθεσίας περιουσίας

Για να προσδιορίσετε πού πρέπει να διατηρηθούν τα διάφορα στοιχεία ενεργητικού, ας δούμε τα χαρακτηριστικά των έξι κατηγοριών περιουσιακών στοιχείων:

• Μετοχικές μετοχές μεγάλης κεφαλαιοποίησης: Υψηλή ανάπτυξη με μερικά μερίσματα
• Μετοχικές μετοχές μικρής κεφαλαιοποίησης: Υψηλότερη μέση ανάπτυξη, αλλά λιγότερα μερίσματα από τις μετοχές μεγάλου κεφαλαιοποίησης
• Ξένες μετοχές: Κυρίως ανάπτυξη με κάποια μερίσματα
• Αναδυόμενες αγορές:Οι πιο ασταθείς κλάσεις περιουσιακών στοιχείων, με μεγάλες διακυμάνσεις από έτος σε έτος
• Ταμεία Επενδύσεων σε Ακίνητα:Ένας από τους καλύτερους ερμηνευτές με την πάροδο του χρόνου, έχει υψηλό ετήσιο κέρδος μερισμάτων
• Ομόλογα των ΗΠΑ και του εξωτερικού: Μείωση της μεταβλητότητας που συνδέεται με μετοχές και παροχή μερισμάτων

Βάσει αυτών των χαρακτηριστικών και της φορολογικής λογικής που περιγράφεται παραπάνω, αυτό το διάγραμμα δείχνει ποιες επενδύσεις είναι οι πλέον κατάλληλες για κάθε τύπο λογαριασμού σε κλίμακα από 1 έως 3 (1 είναι η καταλληλότερη):

Φορολογική αποτελεσματική ανάπτυξη

Για να μεγιστοποιήσετε το εισόδημα από τη συνταξιοδότησή σας, θα πρέπει να αυξήσετε το ωάριο φωλιά σας με φορολογικά αποδοτικό τρόπο. Το παρακάτω παράδειγμα δείχνει πόσο μεγάλη διαφορά μπορεί να κάνει μακροπρόθεσμα.

Ας πούμε ότι τα μικρά ανώτατα όρια των ΗΠΑ έχουν μέση απόδοση 9% ετησίως, οι ξένες μετοχές έχουν μέση απόδοση 6,5% και ο συνολικός μέσος όρος των ομολόγων επιστρέφει 4,5% ετησίως.

Εάν ξεκινήσατε ένα λογαριασμό για κάθε τύπο επενδύσεων με $ 5.000 κατά το πρώτο έτος και προσθέσατε $ 5.000 σε κάθε λογαριασμό κάθε χρόνο, στο τέλος των 30 ετών, θα έχετε τα εξής:

• Δείκτες μικρού κεφαλαιοποίησης ΗΠΑ = $ 747.876
• Ξένες μετοχές = 464.946 δολάρια
• Συνολικός μέσος όρος ομολόγων = 323.762 δολάρια

Ενώ αυτοί οι αριθμοί είναι υποθετικοί, είναι εύκολο να δούμε την αξία στην κατοχή περιουσιακών στοιχείων υψηλότερης ανάπτυξης σε φορολογικούς λογαριασμούς. Εάν οι αποδόσεις αυτών των περιουσιακών στοιχείων φορολογούνται, ο φόρος σας θα είναι πολύ μεγαλύτερος.

Συμβουλευτείτε έναν προγραμματιστή

Η διαφορά στον τρόπο με τον οποίο φορολογούνται οι επενδύσεις σας μπορεί να έχει μεγάλη επίδραση στον τρόπο με τον οποίο ικανοποιείτε τους μακροπρόθεσμους στόχους σας. Αλλά αν αυτό φαίνεται πολύ περίπλοκο ή είστε αβέβαιοι για το πώς να επενδύσετε ελαχιστοποιώντας τους φόρους σας, σκεφτείτε να συνεργαστείτε με έναν επαγγελματία. Για να είστε σίγουροι ότι έχετε το καλύτερο αποτέλεσμα για τη συνταξιοδότησή σας, συμβουλευτείτε έναν πιστοποιημένο οικονομικό προγραμματιστή ο οποίος δεν πωλεί προϊόντα. Για να βρείτε έναν τέτοιο σύμβουλο κοντά σας, επικοινωνήστε με το δίκτυο προγραμματισμού Garrett ή την εθνική ένωση προσωπικών οικονομικών συμβούλων.

Michael Chamberlain, CFP, ΟΕΕ, είναι σύμβουλος και ιδιοκτήτης μόνο των αμοιβών Chamberlain Οικονομικός Σχεδιασμός και Διαχείριση Πλούτου με γραφεία στο Σακραμέντο, στο Κάμπελ και στη Σάντα Κρουζ της Καλιφόρνια.

Εικόνα μέσω iStock.