Ορισμός και Παράδειγμα Ποινής Απόσυρσης

Τι είναι:

Ποινή απόσυρσηςόταν ένας καταθέτης ή επενδυτής αποσύρει τα χρήματα από έναν λογαριασμό πριν

Πώς λειτουργεί (Παράδειγμα):

Οι ατομικοί λογαριασμοί συνταξιοδότησης (IRA) είναι ένας τύπος επένδυσης που συχνά συνδέεται με ποινές απόσυρσης. Συνήθως, ένα άτομο με IRA καταθέτει χρήματα στο λογαριασμό για μια χρονική περίοδο και στη συνέχεια πρέπει να περιμένει έως την ηλικία 59 1/2 για να αποσύρει κεφάλαια. Εάν ο επενδυτής αποσύρει κεφάλαια πριν από αυτήν την ηλικία, πρέπει να πληρώσει 10% πρόστιμο πρόωρης απόσυρσης (καθώς και φόρους) για τη διανομή. Άλλα οχήματα συνταξιοδότησης, όπως τα 401 (k) s, φέρουν επίσης ποινές πρόωρης απόσυρσης. Τα πιστοποιητικά κατάθεσης (CD) έχουν παρόμοιες κυρώσεις για την πρόωρη απόσυρση, αν και οι τίτλοι αυτοί συχνά ωριμάζουν σε λίγους μήνες ή και χρόνια.

Γιατί το θέμα:

Όταν ένας επενδυτής δίνει χρήματα σε ένα ίδρυμα, χρήματα για άλλους σκοπούς κατά τη διάρκεια της επενδυτικής περιόδου (μια τράπεζα, για παράδειγμα, δανείζει συχνά χρήματα που λαμβάνει από επενδυτές CD σε άλλους πελάτες · εάν ο επενδυτής CD ζητήσει πρόωρη αποχώρηση, η τράπεζα μπορεί θεωρητικά να είναι λιγότερο ικανή να εκπληρώσει τις δανειακές της δεσμεύσεις έναντι άλλων πελατών). Έτσι, τα ιδρύματα εφαρμόζουν κυρώσεις πρόωρης απόσυρσης για να ενθαρρύνουν τους επενδυτές να τηρήσουν τις συμφωνίες τους. Φυσικά, εάν ο επενδυτής μπορεί να κερδίσει απόδοση που θα υπερβαίνει το ποσοστό απόδοσης της επένδυσης συν όλες τις ποινές απόσυρσης, ο επενδυτής μπορεί να αποχωρήσει νωρίς ούτως ή άλλως.

Παρόλα αυτά, η πρόωρη απόσυρση είναι συνήθως κακό στον επενδυτικό κόσμο υπάρχουν ορισμένες περιστάσεις στις οποίες οι επενδυτές μπορούν να αποσύρουν τα χρήματα νωρίτερα χωρίς να επιβάλλονται κυρώσεις. Αυτές οι εξαιρέσεις ποικίλλουν ανάλογα με το μέσο και το θεσμικό όργανο, αλλά περιλαμβάνουν γενικά πράγματα όπως έξοδα εκπαίδευσης, αναπηρία, πολύ υψηλά ιατρικά έξοδα, μερικές αγορές στο σπίτι, στρατιωτική θητεία και ανάγκες μετά από φυσική καταστροφή.