5 τρόποι για να διατηρήσετε την ηρεμία σας, να συνεχίσετε σε πτητική αγορά

Από τον Gavin DiStasi

Μάθετε περισσότερα σχετικά με το Gavin σχετικά με το Ask a Advisor από το Investmentmatome

Οι πρώτες τέσσερις ημέρες διαπραγμάτευσης του 2016 ήταν οι χειρότερες που ξεκίνησαν ένα χρόνο στην ιστορία του S & P 500 και η αστάθεια συνεχίζει να παίρνει τους επενδυτές σε μια περιήγηση με κυματοθραύστη καθώς αρχίζει το Φεβρουάριο. Ενόψει αυτού του είδους της καθοδικής πίεσης και της επακόλουθης επίθεσης της αρνητικότητας στα μέσα ενημέρωσης, μπορεί να είναι εξαιρετικά δύσκολο για τους επενδυτές να διατηρήσουν ένα επίπεδο επικεφαλής.

Η κακή συμπεριφορά των επενδυτών που τείνει να εκτροχιάσει τη μακροπρόθεσμη επιτυχία του χαρτοφυλακίου είναι δύσκολο να αποφευχθεί σε περιόδους όπως αυτές. Ακολουθούν μερικές στρατηγικές που θα σας βοηθήσουν να διατηρήσετε την επενδυτική σας αποφασιστικότητα κατά τη διάρκεια δύσκολων περιόδων.

1. Έχετε ένα σχέδιο

Τα οφέλη από ένα σταθερό οικονομικό σχέδιο δεν μπορούν να υπερεκτιμηθούν. Με επίκεντρο τους βραχυπρόθεσμους και μακροπρόθεσμους στόχους σας και τη δημιουργία μιας επενδυτικής στρατηγικής που σχεδιάστηκε για να αντιμετωπίσει αυτά τα συγκεκριμένα ζητήματα, αυξάνετε σημαντικά τις πιθανότητες διαμονής στο στόχο σε περιόδους αυξημένης μεταβλητότητας. Οι μελέτες δείχνουν ότι οι πελάτες με ένα οικονομικό σχέδιο είναι πολύ καλύτερα προετοιμασμένοι για τα σημαντικά οικονομικά ορόσημα που αφορούν τα περισσότερα από αυτά, γεγονός που αυξάνει σημαντικά τις πιθανότητες επιτυχίας τους. Για παράδειγμα, σύμφωνα με τις μελέτες συνταξιοδότησης της HSBC, τα άτομα με οικονομικά σχέδια είχαν σχεδόν δυόμισι φορές περισσότερα σε αποταμιεύσεις συνταξιοδότησης από όσους δεν είχαν σχέδιο. Έχετε ένα σχέδιο και κολλήστε σε αυτό.

2. Διαφοροποιήστε τις επενδύσεις σας

Είναι εκπληκτικό το πόσο συχνά οι πελάτες μας δείχνουν ένα χαρτοφυλάκιο που αποτελείται σχεδόν εξ ολοκλήρου από μετοχές από τις εταιρείες τους, χωρίς να έχει κανέναν αίσθημα για το πόσο δύσκολη είναι αυτή η κατάσταση. Τα έσοδα, τα οφέλη, το χαρτοφυλάκιο επενδύσεων και ακόμη και τα υπόλοιπα των λογαριασμών συνταξιοδότησης εξαρτώνται από την υγεία των εργοδοτών τους. Στην ουσία, ολόκληρη η οικονομική τους ζωή συνδέεται με αυτή τη μία εταιρεία, και ανεξάρτητα από το πόσο μεγάλο είναι το widget που κάνουν, μπορεί να αντιστραφεί. Απλώς ρωτήστε τα πρώην στελέχη των μεγάλων εταιρειών όπως η Enron ή η Lehman Brothers.

Η λέξη "Μην έχετε όλα τα αυγά σας σε ένα καλάθι" είναι τόσο παλιά όσο η ίδια η επένδυση, αλλά δεν είναι πάντα εύκολο να κρατάτε το μυαλό. Η υπέρβαση των αποθεμάτων των ΗΠΑ σε πολλές άλλες κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων κατά την αγορά ταύρων των τελευταίων πέντε ή έξι ετών προκάλεσε πολλούς να αμφισβητήσουν την αποτελεσματικότητα μιας διαφοροποιημένης στρατηγικής χαρτοφυλακίου. Θυμάμαι έναν πελάτη που ρώτησε αν πρέπει να εκχωρήσουμε εντελώς από ομόλογα λόγω της πιθανότητας αύξησης του επιτοκίου της Ομοσπονδιακής Τράπεζας και αυτό που είχε διαβάσει θα οδηγούσε σε μια αναπόφευκτη απότομη πτώση των τιμών των ομολόγων. Από τις 26 Ιανουαρίου, ο δείκτης S & P 500 μειώθηκε πάνω από 6% και ο δείκτης Barclays US Aggregate Bond Index ήταν περίπου 0,9% για το έτος. Τα επιχειρήματα για την απόρριψη δοκιμασμένων, μακροπρόθεσμων στρατηγικών με βάση τις ανησυχίες σχετικά με τις βραχυπρόθεσμες αλλαγές τείνουν να παρακωλύουν με την πάροδο του χρόνου.

3. Μην προσπαθήσετε να χρονομετρήσετε τις αγορές

Εάν η Μεγάλη Ύφεση μας διδάξει τίποτα, είναι ότι οι αγορές τείνουν να ανακάμψουν όταν περιμένετε λιγότερο, και έχουν την τάση να το κάνουν γρήγορα. Τον Μάρτιο του 2009, το S & P 500 ήταν 676 και κανείς δεν φαινόταν να γνωρίζει πόσο χαμηλό θα μπορούσε να γίνει. Μέχρι τον Σεπτέμβριο του 2009, μόλις έξι μήνες αργότερα, το S & P 500 έφτασε τα 1.025, αύξηση πάνω από 50%. Η παραμονή στην επένδυση στο πρόσωπο της ορμής προς τα κάτω μπορεί να πάρει ένα δυνατό στομάχι, αλλά η διάσωση με την ιδέα ότι θα πηδήσετε ξανά όταν η στροφή της αγοράς είναι μια συνταγή για καταστροφή. Κατ 'αρχάς, με την έξοδο, ενώ η αγορά πέφτει, μετατρέπετε τις απώλειες χαρτιού σε πραγματικές απώλειες. Δεύτερον, επειδή η επιλογή του πραγματικού πυθμένα είναι εξαιρετικά δύσκολη, πιθανότατα θα υποστείτε και το διπλάσιο της αποτυχίας για το καλύτερο του ριμπάουντ.

4. Μετατρέψτε τη μεταβλητότητα σε ευκαιρία

Δεν αισθάνεται ποτέ καλά να βλέπετε την αξία του επενδυτικού σας χαρτοφυλακίου να μειώνεται, αλλά αυτό το είδος αστάθειας μπορεί πραγματικά να είναι καλό για πολλούς επενδυτές. Ας πούμε ότι πηγαίνετε στο Macy και δείτε ένα σακάκι που αγαπάτε που κοστίζει $ 100. Την επόμενη εβδομάδα, βλέπετε το ίδιο σακάκι προς πώληση για $ 75. Ωραία, ήρθε η ώρα να τραβήξετε τη σκανδάλη, έτσι; Όχι, αντί να αποφασίσετε να περιμένετε έως ότου η τιμή φτάσει τα $ 150. Αυτό δεν έχει νόημα, αλλά εκατομμύρια επενδυτές κάνουν κάτι παρόμοιο. Όταν η αγορά είναι επάνω, αισθάνονται υπέροχα γι 'αυτό και δεν μπορούν να περιμένουν να δεσμεύσουν περισσότερα χρήματα σε αυτό. Όταν η αγορά των αρκούδων χτυπά, παίρνουν τρομαγμένοι και τείνουν να θέλουν να το περιμένουν μέχρι τα πράγματα να φαίνονται καλύτερα.

Με την κατανόηση ότι η μεταβλητότητα είναι φυσική και την αντιμετωπίζουμε ως ευκαιρία, προσθέτοντας κεφάλαια στο χαρτοφυλάκιό σας σε περιόδους πίεσης προς τα κάτω, πιθανότατα θα επιβραβευτείτε μακροπρόθεσμα. Καλύτερα όμως, εάν συμβάλλετε συνεχώς και συστηματικά, μπορείτε να αντιμετωπίσετε τη μεταβλητότητα της αγοράς αγοράζοντας λιγότερες μετοχές όταν η αγορά είναι υψηλή και περισσότερες μετοχές όταν είναι χαμηλή. Αυτή η στρατηγική βοηθάει να αποσυρθούν οι συναισθήσεις και οι εικασίες από την επενδυτική εξίσωση.

5. Μείνετε επικεντρωμένοι στους στόχους σας

Με την εστίαση στους στόχους σας, είναι πιο εύκολο να αποκλείσετε το βραχυπρόθεσμο θόρυβο και να επικεντρωθείτε σε αυτό που προσπαθείτε να επιτύχετε μακροπρόθεσμα. Αυτό δεν είναι εύκολο, ιδιαίτερα όταν τα μέσα ενημέρωσης φαίνεται γεμάτα από αρνητικά νέα.

Η μεροληψία της αρνητικότητας προκαλεί στους ανθρώπους να εστιάζουν ενστικτωδώς περισσότερο στα κακά νέα, παρά στα καλά. Αυτό έχει νόημα από μια εξελικτική σκοπιά: Αν περάσετε μέσα από τα δάση, αυτό το ένστικτο μπορεί να σας βοηθήσει να σας κρατήσουμε ζωντανούς. Όμως, κατά την επένδυση, αυτό το ένστικτο μπορεί να σας προκαλέσει την ενδεχόμενη υπερεκτίμηση του κινδύνου στον οποίο μπορεί να εκτεθείτε, γεγονός που με τη σειρά του μπορεί να οδηγήσει σε συναισθηματικές και όχι λογικές αποφάσεις. Με το να εστιάζετε στους στόχους σας και στις στρατηγικές που έχουν σχεδιαστεί για να τις βοηθήσετε, είναι ευκολότερο να αποδεχτείτε τη μεταβλητότητα.

Διατηρώντας μια μακροπρόθεσμη προοπτική και διατηρώντας τα συναισθήματά σας υπό έλεγχο κατά τη διάρκεια αγώνων της άγριας αγοράς παίρνει ένα δυνατό στομάχι, και για πολλούς, βοήθεια από έναν επαγγελματία. Αλλά εάν μπορείτε να αποφύγετε να πέσετε στις ίδιες παγίδες συμπεριφοράς που έχουν μολύνει τόσο πολλούς επενδυτές για τόσο πολύ καιρό, οι ανταμοιβές πιθανότατα θα είναι σημαντικές.

Ο Gavin DiStasi είναι οικονομικός σύμβουλος και συνιδρυτής της Topel & DiStasi Wealth Management στο Berkeley της Καλιφόρνια.

Εικόνα μέσω iStock.