Είστε έτοιμοι για φετινή αγορά μειώνεται;

Από τον Dan Crimmins

Μάθετε περισσότερα για τον Dan στο site μας Ρωτήστε έναν σύμβουλο

Τα αποτελέσματα του χρηματιστηριακού χαρτοφυλακίου του 2013 είναι σε%.Για τους επενδυτές που παραμένουν πειθαρχημένοι και επικεντρώνονται στους μακροπρόθεσμους στόχους τους, το 2013 ήταν πραγματικά καλό έτος. Ο δείκτης S & P 500, ο οποίος παρακολουθεί την απόδοση των μεγαλύτερων αμερικανικών αποθεμάτων, κέρδισε σχεδόν το 30% το 2014, ενώ η MSCI, η οποία παρακολουθεί την απόδοση των διεθνών αναπτυγμένων αγορών (εξαιρουμένου του Καναδά), κέρδισε 23%.

Ωστόσο, μόνο οι επενδυτές που παρέμειναν ασθενής και πειθαρχημένοι καθ 'όλη τη διάρκεια του έτους και είχαν επενδύσει τα χρήματα πριν από το έτος που ξεκίνησε σε αυτές τις κατηγορίες περιουσιακών στοιχείων πραγματοποίησαν αυτά τα κέρδη της χρηματιστηριακής αγοράς το 2013. Μου ζητήθηκε αργά το χρόνο από έναν επενδυτή "τι σημαίνει η αύξηση της χρηματιστηριακής αγοράς για το 401 (k) σχέδιο του;"

Είπα: "Εξαρτάται - η κατανομή του ενεργητικού σας περιλαμβάνει την επένδυση σε αυτές τις εταιρείες;" "Όχι" ήταν η απάντησή του καθώς επενδύει μόνο σε μετρητά και ομόλογα. Έτσι, έχασε τα κέρδη που δημοσιεύθηκαν κατά τη διάρκεια του έτους στο χρηματιστήριο.

Γιατί επενδύθηκε μόνο σε χαρτοφυλάκιο ομολόγων / μετρητών; Φόβος φυσικά: Ο ένοχος - Ο φόβος της μεταβλητότητας της χρηματιστηριακής αγοράς - η άνοδος και η πτώση της αγοράς. Αποχώρησε σε ένα "ασφαλέστερο" χαρτοφυλάκιο μετά την κατάρρευση της αγοράς το 2009. Αυτή η πρόσφατη κατάρρευση - η οποία έληξε τον Μάρτιο του 2009 - εξακολουθεί να βρίσκεται στο μυαλό του και των άλλων.

Έτσι - είστε έτοιμοι για την πτώση της αγοράς του τρέχοντος έτους; Αυτό δεν είναι μια πρόβλεψη, διότι η χρηματιστηριακή αγορά μειώνεται τακτικά κατά τη διάρκεια κάθε έτους, γεγονός που εξουδετερώνει μόνο το φόβο. Κάθε ετήσια προβλέψιμη πτώση συζητείται στα μέσα ενημέρωσης ως πιθανή έλευση της επόμενης "συντριβής της αγοράς", ακολουθούμενη από ιστορίες για το τι πρέπει να κάνουν οι επενδυτές για να "προστατεύσουν" οι ίδιοι.

Για ακόμη και όταν ο δείκτης S & P 500 κέρδισε το 30% το 2013, ο ίδιος δείκτης μειώθηκε κατά 6% κατά τη διάρκεια του έτους. Ήταν η παρακμή το αποτέλεσμα της ξεχασμένης ιστορίας σχετικά με τη διάσωση του μικρού νησιού της Κύπρου τον Μάρτιο; Όχι - ήταν στα τέλη Σεπτεμβρίου εν μέσω κακών ειδήσεων στην Κένυα και κατά τη διάρκεια της διακοπής της κυβέρνησης των ΗΠΑ.

Ωστόσο, οι ετήσιες μειώσεις της αγοράς είναι συνηθισμένες. Ο παρακάτω πίνακας δείχνει ότι τα τελευταία 34 χρόνια ο δείκτης S & P 500 είχε ετήσιες θετικές αποδόσεις σε 26 από αυτά τα χρόνια. Ωστόσο, η μέση ετήσια πτώση ήταν 14,4% κατά την περίοδο αυτή (χωρίς να συμπεριλαμβάνονται τα μερίσματα που εισπράχθηκαν). Ως εκ τούτου, σε μη-επαγγελματικούς όρους, σε κάποιο σημείο κατά μέσο όρο, ο δείκτης S & P 500 είχε μειωθεί κατά 14% κατά τη διάρκεια του έτους, ακόμη και όταν ο δείκτης ήταν σε πορεία προς ένα ετήσιο κέρδος για το ημερολογιακό έτος.

Στη σελίδα 16 των εκτιμήσεων αγοράς του 1ου τριμήνου του J.P. Morgan Asset Management, το διάγραμμα δείχνει πτώση της χρηματιστηριακής αγοράς εντός του έτους (ροζ dot και αριθμό) καθώς και την απόδοση της αγοράς για ολόκληρο το έτος (γκρι bar).Αυτό που είναι ξεκάθαρο είναι ότι η αγορά είναι σε θέση να ανακάμψει από πτώση εντός του έτους και να ολοκληρώσει το έτος σε θετικό έδαφος, γεγονός που θα πρέπει να ενθαρρύνει τους πελάτες να παραμείνουν στην πορεία όταν οι αγορές γίνονται τετριμμένες.

Ως εκ τούτου, η τιμή για "αγνοώντας" ή τουλάχιστον παραμένοντας πειθαρχημένη και ασθενής κατά τη διάρκεια όλων αυτών των ετήσιων μειώσεων σημείωσε αποδόσεις 1,689% κατά τη διάρκεια αυτής της περιόδου. Καθώς ο δείκτης S & P 500 αυξήθηκε από 106 στις αρχές του 1980 για να κλείσει στις 31 Δεκεμβρίου 2013 στα 1.848, χωρίς να συμπεριλαμβάνει καν το όφελος από τη λήψη μερισμάτων.

Εάν διαθέτετε ένα σχέδιο, το σχέδιό σας πρέπει να περιλαμβάνει τη διαπίστωση ότι η βραχυπρόθεσμη μεταβλητότητα της αγοράς έχει ανταμειφθεί με συνέπεια μακροπρόθεσμα. Η αποπληρωμή για τη μακροπρόθεσμη διατήρηση της μετοχής σας θα έχει ως αποτέλεσμα να έχετε τη δυνατότητα να καταγράψετε αυτά τα κέρδη από την κεφαλαιαγορά και να σας βοηθήσουμε να ζήσετε τη ζωή που οραματίζετε. Βεβαιωθείτε ότι το επενδυτικό σας χαρτοφυλάκιο - ειδικά το σχέδιο 401k - έχει σημαντική κατανομή στις παγκόσμιες χρηματιστηριακές αγορές προκειμένου να επιτύχετε τους επιθυμητούς στόχους σας. Συνεργαστείτε με έναν σύμβουλο που θα σας βοηθήσει να ορίσετε τη σωστή κατανομή και, στη συνέχεια, να σας βοηθήσουμε να παραμείνετε πειθαρχημένοι και υπομονετικοί κατά τη διάρκεια της μείωσης της αγοράς που θα συμβεί φέτος και κάθε χρόνο.